dolppi's algorithmic trading

코스콤에서 "자본시장IT 아카데미"라는 것을 만들었습니다. IT학원과 연계해서 전산교육을 하고, 증권업무에 대한 교육을 진행한 후에 증권업계에 IT 인력을 배출한다는 취지인데요. 취지대로 잘 진행될지는 모르겠습니다. 갑자기 8시간짜리 "트레이딩"에 관한 교육을 맡으라는 연락이 와서 급하게 교안을 만들었습니다. 

사실 제가 트레이더도 아니고.. 그저 이쪽 동네에 오래 있으면서 주워들은 것들을 정리하는 건데, 교안 만들기가 쉽지 않더군요. 예전에 만들어뒀던 자료들을 싹싹 긁어모으다보니 '미분'에 대해 써놓은게 있네요. 고등학교때 배웠던 것들을 싹 다 잊어버려서, 어쩔수없이 옛날 참고서들 뒤져가면서 만들었던 기억이 납니다.

제 블로그에는 아무래도 비전공자들이 많이 오시니까요. 혹시 도움될지 몰라서 올려놓습니다. 고등학생 수준이에요. ㅎㅎ

크게 변경되는 부분은,

뭐 이정도인 것 같습니다. 아키텍쳐에서는,

이중에서 FIX 사용이 가져올 시장 환경 변화에 대해서는 주변 사람들과 의견을 나눠보면 제 생각과 좀 다른데요. 주변 동료들은 FIX는 어짜피 구색맞추기로 들어간 것이고, 해외 거래소나 ATS와의 연계를 위한 것이므로 큰 영향이 없다는 의견이 큽니다. 실제 주문 속도도 API 보다는 느릴 것이기 때문에 국내에서 사용률이 그다지 높지는 않을 것으로 보구요.

저는 좀 다른 것이.. 근본적으로 "표준"이라는 것이 갖는 힘을 무시할 수 없다는 쪽입니다. 공개된 표준 프로토콜은 누구나 이용할 수 있기 때문에, 지금처럼 벤더나 소수의 엔지니어에게 의존하지 않아도 다양한 시스템들이 시장에 접속할 수 있게 되죠. 또한, 구색맞추기에 불과하다 하더라도 대부분의 증권사에 FIX 엔진이 생기게 되면, 증권사 내부 시스템에 대한 connectivity는 크게 확장될 수 있습니다. DMA, HFT, ALGO 뿐만 아니라 다양한 트레이딩 시스템이나 툴 들이 접속할 수 있게 되겠죠.

트레이딩 시스템 시장에서 다양한 상품들이 준비중이라고 합니다. 코스콤MTS, 데이타로드 미라클, 호아시스템 탑스 등 전통적인 시스템과 더불어서, 네트워크 프로세스를 이용한 시스템과, FPGA 등에 대한 얘기도 들리네요. smallake님의 Zero 시리즈도 있고. 증권사 자체적으로도 FEP 성능개선이나 가원장과 결합된 FEP 상품을 준비하시겠죠.

뭔가 기대가 되는 2012년입니다.

기계와 사람의 차이중에 하나가, 기계는 호가잔량의 '대기열'을 알 수있다는 것이죠. 가령, 사람은 매수1호가 100원, 수량 1,500이라는 것을 호가표 상에서 볼 수 있지만, 기계는 100원, 수량 1,500(100 / 200 / 200 / 1,000)과 같이 수량이 어떻게 대기하고 있는지 상세 내역을 알 수 있다는 뜻입니다. 주식/코스닥 시장에서는 호가가 100% 내려오는 것이 아니고 KRX에서 수량을 약간씩 모아서 보내주기 때문에 정확하지 않다고 하구요, 선물/옵션 시장에서는 호가가 100% 내려오기 때문에 계산이 가능해진다고 합니다.

그러면.. 기계를 쓰는 사람에게는 주문의 파라미터에서 쓸 수 있는 차원이 하나 더 생기는 셈이 되는거죠? 보통은 (수량, 가격)의 2차원밖에 없다면 기계는 (수량, 가격, 순번)이라는 3차원이 되는. 즉, 100원에 1000주 매수 주문을 내더라도 3번째 대기열에 위치하도록 낼 수 있는. 

자료에 나와있는 "주문빈도수가 높을수록 주문수 대비 거래량이 작고, 정정/취소 비율이 높으며, 즉시체결주문 비중이 낮다"라는 것이 어떤 의미일까 생각하다가, 기계가 사람을 '꼬시는' 것 아닐까, 일종의 허수주문인것 아닐까 하는 생각을 해봤습니다.

많은 분들을 만났고 경험한 한 해였습니다. 30대의 마지막을 정말 정신없이 보냈군요. 예전에는 나이 마흔을 많이 기다렸습니다. 뭔가 내 팀을 갖고, 내가 생각했던 일들을 벌일 수 있는 나이일거라 생각했지요. 뭐... 마흔이 되어도 지금과 똑같이 일하게 되긴 했습니다만... 그래도 조금은 더 성숙해지지 않을까 생각해봅니다. 

블로그를 찾아오시는 모든 분들께 2011년이 좋은 기억으로 남아있기를 바랍니다. 그리고, 2012년의 건승을 기원합니다.